金融期权 | 日报 专业研究·创造价值 1 / 16 请务必阅读文末免责条款 2024 年 2 月 2 日 金融期权 专业研究·创造价值 市场情绪偏弱,股指继续筑底 核心观点 今日各股指均全天探底回升,全天收跌。沪深两市成交额 8057 亿元。两市超 4900 只个股下跌，北向资金净买入 23.6 亿元。临近春节，市场情绪偏向谨慎，两融资金余额持续下行，股市增量资金较少，反弹动能不足。目前宏观需求较弱，1 月制造业 PMI 仍处于收缩区间,而政策托底为主不会大规模刺激,股票业绩修复的预期偏弱。海外美联储 3 月份不考虑降息,相对市场预期更偏鹰派,高利率环境下股票估值修复的预期较弱。上证 50 与沪深 300 的成分股偏向价值防御，相对强于小盘股表现。预计节前股指以震荡筑底为主。 平值期权的隐含波动率有所回升，处于偏高分位数，考虑到上证 50 与沪深300 指数的底部支撑力量较强，可以构建对应期权品种的卖出宽跨式策略。 （仅供参考，不构成任何投资建议） 请务必阅读文末免责条款部分 投资咨询业务资格：证监许可【2011】1778 号 姓名：龙奥明 宝城期货投资咨询部 从业资格证号：F3035632 投资咨询证号：Z0014648 电话：0571-87006873 邮箱：longaoming@bcqhgs.com 作者声明：本人具有中国期货业协会授予的期货从业资格证书，期货投资咨询资格证书，本人承诺以勤勉的职业态度，独立、客观地出具本报告。本报告清晰准确地反映了本人的研究观点。本人不会因本报告中的具体推荐意见或观点而直接或间接接收到任何形式的报酬。 金融期权 | 日报 专业研究·创造价值 2 / 16 请务必阅读文末免责条款 1 期权指标 2024 年 02 月 02 日,50ETF 跌 0.66%,收于 2.268；300ETF(上交所)跌 0.93%,收于3.188；300ETF(深交所)跌 0.90%,收于 3.316；沪深 300 指数跌 1.18%,收于 3179.63；中证 1000 指数跌 3.70%,收于 4574.67；500ETF(上交所)跌 2.69%,收于 4.637；500ETF(深交所)跌 2.61%,收于 4.740；创业板 ETF 跌 2.58%,收于 1.508；深证 100ETF跌 1.92%,收于 2.144；上证 50 指数跌 0.86%,收于 2229.01;科创 50ETF 跌 2.62%,收于0.71；易方达科创 50ETF 跌 3.23%,收于 0.69。 上证 50ETF 期权成交量 PCR 为 106.95,上一交易日成交量 PCR 为 118.76；持仓量PCR 为 61.53,上一交易日持仓量 PCR 为 67.34。上交所 300ETF 期权成交量 PCR 为114.42,上一交易日成交量 PCR 为 109.51；持仓量 PCR 为 63.55,上一交易日持仓量 PCR为 68.44。深交所 300ETF 期权成交量 PCR 为 116.82,上一交易日成交量 PCR 为 140.78；持仓量 PCR 为 62.24,上一交易日持仓量 PCR 为 61.66。沪深 300 指数期权成交量 PCR为 107.79,上一交易日成交量 PCR 为 98.26；持仓量 PCR 为 44.40,上一交易日持仓量PCR 为 45.67。中证 1000 指数期权成交量 PCR 为98.19,上一交易日成交量 PCR为95.13；持仓量 PCR 为 41.96,上一交易日持仓量 PCR 为 45.69。上交所中证 500ETF 期权成交量PCR 为 88.23,上一交易日成交量 PCR 为 118.80；持仓量 PCR 为 65.21,上一交易日持仓量 PCR 为 72.54。深交所中证 500ETF 期权成交量 PCR 为 112.41,上一交易日成交量 PCR为 138.75；持仓量 PCR 为 78.40,上一交易日持仓量 PCR 为 86.02。创业板 ETF 期权成交量 PCR 为 106.71,上一交易日成交量 PCR 为 88.94；持仓量 PCR 为 46.51,上一交易日持仓量 PCR 为 47.63。深证 100ETF 期权成交量 PCR 为 101.50,上一交易日成交量 PCR为 101.56；持仓量 PCR 为 71.12,上一交易日持仓量 PCR 为 68.61。上证 50 股指期权成交量 PCR 为 93.92,上一交易日成交量 PCR 为 94.92；持仓量 PCR 为 41.74,上一交易日持仓量 PCR 为 46.58。科创 50ETF 期权成交量 PCR 为 94.81,上一交易日成交量 PCR为 81.91；持仓量 PCR 为 37.93,上一交易日持仓量 PCR 为 40.06。易方达科创 50ETF期权成交量 PCR 为 102.72,上一交易日...
